Wie widerstandsfähig sind die Google-Aktien angesichts wachsender Ängste vor einer US-Rezession im Vergleich zu anderen Technologieunternehmen gegenüber einem Geschäftsabschwung? Dies ist eine Schlüsselfrage für Investoren, die die GOOGL-Aktie im Auge behalten.
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Trotz wachsenden Gegenwinds Beiträge bei Google das Alphabet (Google) stieg 2023 um 6 %. Der Nasdaq Composite schnitt besser ab und stieg um 12,5 %.
Alphabet hat die Kostensenkungen beim autonomen Fahrzeug-Startup Waymo, das um kommerziellen Erfolg gekämpft hat, verstärkt. Google-Aktien sagten am 20. Januar, dass es 12.000 Stellen oder etwa 6 % seiner weltweiten Belegschaft abbauen werde, was zu der wachsenden Welle von Entlassungen bei US-Technologieunternehmen beitragen würde. Entlassungen nach einer Einstellungswelle im Unternehmen.
Die Ergebnisse von GOOGL im vierten Quartal sind enttäuschend. Das Internet-Suchgeschäft von Google steht vor einer neuen Bedrohung.
Google will dem entgegenwirken Microsoft‘S (MSFT) investiert in das KI-Startup OpenAI, indem es seine KI-Tools Softwareentwicklern zur Verfügung stellt.
Google Stock: Kartellrechtliche Anklagen für DoJ-Akten
Am 24. Januar reichte das US-Justizministerium Kartellklagen gegen Google ein und ließ die Frage offen, ob der Suchgigant einen Teil seiner Werbearbeit zurückziehen muss, um den Regulierungsbehörden zu gefallen. Das Justizministerium behauptet, dass die Dominanz von Google in der digitalen Werbung dem Wettbewerb schadet.
Die Klage ist die zweite Kartellklage, die das DOJ innerhalb von etwas mehr als zwei Jahren gegen den Internetgiganten eingereicht hat. Im Oktober 2020 reichte das Justizministerium eine Kartellklage ein, in der Google beschuldigt wurde, die Internetsuche und suchbezogene Werbung zu monopolisieren. Dieser Fall soll im September vor Gericht gestellt werden.
Das Wachstum von TikTok setzt YouTube unter Druck, das darauf abzielt, sein kurzes Videoformat zu monetarisieren. YouTube-CEO Susan Wojcicki gab im Februar ihren Abgang bekannt. Sie wird durch den langjährigen YouTuber Neil Mohan ersetzt.
„Angesichts des zunehmenden makroökonomischen Gegenwinds glauben wir, dass es in der Debatte darum geht, wie schnell das Google-Management die Ausgaben zügeln kann, um zu verhindern, dass die Margen wieder auf das Niveau von 2019–2020 zurückkehren“, sagte Analyst Justin Patterson von KeyBanc Capital Markets in einer Mitteilung an Kunden.
Unterdessen nähern sich Gesetzgeber und Gerichte wesentlichen Änderungen an Abschnitt 230 des Communications Decency Act. Das Gesetz schützt Internetunternehmen seit fast drei Jahrzehnten vor Haftung für den Inhalt ihrer Websites.
Der Internetgigant schloss nach Börsenschluss am 15. Juli einen Aktiensplit der Google-Tochter Alphabet im Verhältnis 20:1 ab.
Langfristig könnte der Aktiensplit von GOOGL jedoch den Weg für den Einstieg des Technologieriesen in den Dow Jones Industrial Average ebnen. Google-Aktien könnten für Privatanleger attraktiver sein.
Aufgrund seiner enormen Bargeldbestände ignorierte die Google-Aktie drei Bußgelder in Höhe von insgesamt 9,3 Milliarden US-Dollar, die von der Europäischen Union aus kartellrechtlichen Gründen verhängt wurden.
Förderung des Werbegeschäfts durch E-Commerce
Alphabet beabsichtigt, sein Werbegeschäft mit Internetsuchen im Zusammenhang mit E-Commerce zu verbessern. Gleichzeitig hofft sie, es loszuwerden Amazon.com‘S (AMZN) Dominanz bei der Produktsuche.
Analysten sagen, dass sich Googles Geschäft mit der Internetsuche besser behaupten wird als andere Anzeigenformate, wie z. B. soziale Medien.
Google hat eine Datei angelegt Performance Max-Werbeplattform. Es automatisiert den Kauf über YouTube, die Online-Suche, das Anzeigen, Gmail, Maps und andere Apps. Mit Performance Max können Werbetreibende Kampagnen im gesamten Google Ads-Inventar verwalten. Google sagt, dass Werbetreibende, die die Tools verwenden, mehr Käufer in Käufer umwandeln.
Das Gesamtbild: Google-Aktien sehen sich in diesem Jahr härteren Wachstumsvergleichen gegenüber dem Vorjahr im Jahr 2023 gegenüber, da der Coronavirus-Notfall nachlässt.
Um sein Werbegeschäft kurzfristig anzukurbeln, hat Google das Auslaufen von Internet-Cookies bis 2024 verschoben. Anfang 2022 sagte Alphabet, dass es für 2022 einen „deutlichen Anstieg“ der Investitionsausgaben erwartet, was Investitionen in Computerserver in Internet-Rechenzentren widerspiegelt. und Bau von Büroräumen.
Google Market: Die Vielseitigkeit der künstlichen Intelligenz
Die meisten Investoren kennen das Unternehmen immer noch als Google, obwohl der Internet-Suchgigant 2015 in Alphabet Holdings umstrukturiert wurde Einheit.
Im März 2022 hat Google die Quantum Computing Technology Group als eigenständiges Unternehmen ausgegliedert.
Die Aktienstärke von Google im Bereich KI erstreckt sich auf digitale Werbung, die Google Cloud Platform, YouTube und Hardwareprodukte für Verbraucher. Die GOOGL-Aktie ist nur eine KI-Aktie, die es zu beobachten gilt.
Auf der Google-Entwicklerkonferenz Mitte Mai demonstrierte das Unternehmen, wie es KI-Tools in einer Vielzahl von Anwendungen einsetzt, darunter Google Workspace, Google Maps, Virtual Reality und Sprachsuche.
Nach langer Zeit fiel die GOOGL-Aktie ab IBD-Bestenliste. Das Leaderboard ist eine von IBD kuratierte Liste führender Aktien mit technischen und fundamentalen Kennzahlen.
Große Technologieaktien sehen sich mit regulatorischem Gegenwind konfrontiert
Mit dem mobilen Android-Betriebssystem, das in weltweit verkaufte Geräte integriert ist, war der Play Store ein Motor für das Umsatzwachstum.
Das hat ein Bundesrichter im September 2021 entschieden Apfel (AAPL) Entwickler mobiler Apps sollten Verbraucher auf Zahlungsmethoden von Drittanbietern verweisen dürfen. Die Richtlinien von Google werden ebenfalls überprüft.
Google sagte im Jahr 2021, dass die Servicegebühren im Play Store von 30 % auf 15 % sinken werden. Dieser Schritt verringerte die Einnahmen.
Unter der Leitung von Alphabet-CEO Sundar Pichai hat Google die Transparenz verbessert. Google beginnt mit seinem vierten Quartalsbericht im Geschäftsjahr 2020, die Finanzkennzahlen des Cloud-Computing offenzulegen. Aber das Cloud-Geschäft muss noch Gewinne abwerfen. Die Rentabilität von YouTube bleibt ein Rätsel.
Droht Google eine US-Rezession?
Google meldete für das vierte Quartal Gewinne und Einnahmen, die die Wall-Street-Ziele verfehlten, da sich das Wachstum bei Internet-Suchwerbung, YouTube-Werbung und Cloud-Computing-Diensten verlangsamte.
Im Dezemberquartal fielen die Gewinne um 31 % auf 1,05 USD je Aktie. Das Unternehmen berichtet seine Gewinne in Übereinstimmung mit den allgemein anerkannten Rechnungslegungsgrundsätzen, auch bekannt als GAAP. Google verzeichnete im Quartal einen Verlust von 1,49 Milliarden US-Dollar an Aktieninvestitionen.
Unterdessen stiegen die Gesamteinnahmen um 1 % auf 76,05 Milliarden US-Dollar.
Analysten erwarteten Google-Einnahmen von 1,18 US-Dollar pro Aktie bei einem Gesamtumsatz von 76,2 Milliarden US-Dollar.
Unterdessen fielen die Werbeeinnahmen um 3 % auf 59,04 Milliarden US-Dollar und übertrafen damit die Schätzungen von 60,58 Milliarden US-Dollar.
Darüber hinaus gingen die Werbeeinnahmen von Googles YouTube-Einheit um mehr als 7 % auf 7,96 Milliarden US-Dollar zurück. Analysten schätzten die Werbeeinnahmen von YouTube auf 8,22 Milliarden US-Dollar, aber selbst das wäre um etwa 5 % gesunken.
Laut Google stiegen die Cloud-Computing-Einnahmen um 32 % auf 7,32 Milliarden US-Dollar, was unter den Schätzungen von 7,44 Milliarden US-Dollar liegt. Im Septemberquartal stiegen die Cloud-Umsätze um 38 %.
Das Unternehmen kaufte im Dezemberquartal Google-Aktien im Wert von 15,4 Milliarden US-Dollar zurück.
Das Geschäft mit selbstfahrenden Fahrzeugen von Waymo
Die Hauptfrage der Investoren ist, wie weit Googles selbstfahrendes Autoprojekt Waymo und „andere Wetten“ wie die Einheit Verily Life Sciences in die Bewertung einfließen sollten.
Anfang 2018 prognostizierten einige Google-Aktienanalysten Waymos langfristige Bewertung im Bereich von 75 bis 125 Milliarden US-Dollar. Allerdings sind die Erwartungen an selbstfahrende Fahrzeuge stark zurückgenommen worden.
Im Jahr 2021 sammelte Waymo 2,25 Milliarden US-Dollar an Finanzmitteln von externen Investoren. Dazu gehören die Private-Equity-Firma Silver Lake, das Canadian Pension Plan Investment Board und der Investmentarm von Mubadala mit Sitz in Abu Dhabi.
Während Google die Bewertung von Waymo in der Finanzierungsrunde nicht offenlegte, betrug sie laut Berichten nur 30 Milliarden US-Dollar. Jetzt könnten es weniger sein.
Google Stock: Cloud, Hardware, Sicherheitsakquisitionen
Eine andere Frage ist die Entwicklung des Hardware-Geschäfts von Google. Es kämpft Apple auf Smartphones und Amazon auf Smart-Home-Geräten.
Außerdem wurde die Übernahme des Smartwatch-Herstellers Fitbit durch Google im Januar 2022 abgeschlossen. Analysten sagen, dass der Kauf im Wert von 2,1 Milliarden US-Dollar Google helfen wird, den Gesundheits- und Fitnessmarkt voranzutreiben.
Unterdessen sieht sich Googles Cloud-Computing-Geschäft starken Konkurrenten in Amazon und Microsoft gegenüber. Google hat Thomas Kurian, einen Ex, ins Boot geholt Inspiration (ORKL) Executive, um die Leistung auf dem Unternehmensmarkt zu verbessern.
Laut Bulls engagiert sich die Google Cloud Platform, weil sie sich auf Sicherheit, Open-Source-Software und Datenanalyse konzentriert.
Im Jahr 2019 kaufte Google das Datenanalyseunternehmen Looker für 2,6 Milliarden US-Dollar in bar. Die Analyseplattform von Looker mit Sitz in Santa Cruz, Kalifornien, verwendet Business-Intelligence- und Datenvisualisierungstools.
Analysten sagen, dass weitere Übernahmen zur Ankurbelung des Cloud-Geschäfts von Google bevorstehen könnten. Google hat ein Cybersicherheitsunternehmen übernommen Mandiant (mndt) für 23 US-Dollar pro Aktie in einer Bartransaktion im Wert von 5,4 Milliarden US-Dollar.
Google Aktie: Jetzt kaufen?
Die GOOGL-Aktie stieg im Jahr 2021 um 65 %. Aber im Jahr 2022 fiel die Google-Aktie um 39 %.
Unterdessen liegt die Bewertung der relativen Stärke von Google laut Google nur bei 19 von 99 möglichen Bestwerten IBD-Bestandsprüfung. Die besten Aktien haben in der Regel ein RS-Rating von 80 oder besser.
Die Google-Aktie hat ein Akkumulations-/Ausschüttungsrating von D-minus. Dieses Rating analysiert Preis- und Volumenänderungen einer Aktie in den letzten 13 Handelswochen.
Aktien haben ein zusammengesetztes IBD-Rating von 36 von 99 möglichen. Die am stärksten wachsenden Aktien haben ein zusammengesetztes Rating von 90 oder besser.
Am 6. März haben sich einige technische Ratings für Google-Aktien abgeschwächt.
Die GOOGL-Aktie befindet sich inmitten von Schwankungen im Technologiesektor nicht in einer Kaufzone. Sie müssen eine neue Regel erstellen, damit sie umsetzbar ist.
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